Uma estratégia simples de negociação de opções que bate o SP 500 NEW YORK (TheStreet) - Pode ser uma estratégia vencedora para vender descoberto ou não coberto no curto prazo coloca, então espere até a maturidade e repita o comércio. Investidores confortáveis com o risco de ações podem bater o índice no longo prazo, explorando uma falha na teoria da opção clássica. Note que com a estratégia alavancada abaixo você pode, teoricamente, perder mais do que o capital investido - pense com cuidado. A estratégia é vender não coberto no curto prazo coloca no SampP 500. Espere até a maturidade, e repita. Então, por que dizer isso, eu mal consigo pensar em algo mais simples. É por isso que eu não me sinto revelando qualquer segredo comercial substancial. Esta estratégia é diferente da estratégia de base do fundo de hedge start-up Im correndo, eo atual regime de mercado pode não ser ideal para começar a implementar esta estratégia. Ou talvez eu estou apenas dizendo isso porque eu não quero muitas pessoas para bash front-end prémios opção. O que torna esta estratégia interessante na minha opinião é que: Ela supera o SampP 500 no longo prazo, em termos de retorno e risco. Ele explora uma falha na teoria clássica dos preços das opções. As Figuras 1 e 2 comparam a evolução das estratégias desde março de 1994 versus a SampP 500, rebaixada em 100 usando vencimentos mensais e semanais. Para tornar nossos resultados fáceis de reproduzir, ignoramos as taxas de juros e os dividendos. Durante o período de 20 anos, o SampP 500 registrou um índice de Sharpe de 0,41. A estratégia mensal é ligeiramente melhor em 0,55, mas a estratégia semanal é muito melhor em 0,76. Figura 1. Estratégia mensal (linha azul) vs. SampP 500 (vermelho) O Poder de Negociação do S038P 500 Recentemente trabalhamos em uma estratégia de reversão média do SampP 500. As regras de entrada são muito simples: quando um membro do SampP 500 fecha com um valor ConnorsRSI baixo e satisfaz um outro filtro, compre o dia seguinte em uma ordem de limite. A regra de saída é ainda mais simples: vender quando ConnorsRSI fecha acima de um limite predeterminado. Todos os detalhes da estratégia e seu desempenho histórico serão descritos em um próximo Guia de Estratégia que faz parte da nossa Série de Estratégias de Negociação da Connors Research. Apesar de sua simplicidade, essa estratégia gerou retornos históricos muito saudáveis desde 2001. As 20 maiores variações tiveram ganhos médios por comércio que variaram de pouco menos de 10 a quase 17, mesmo que a duração média do comércio tenha sido inferior a 5 dias. Essas mesmas 20 variações geraram em qualquer lugar de 278 sinais de comércio para mais de 800 sinais desde 2001, com taxas de sucesso entre 75 e 85. Enquanto parte do desempenho desta estratégia pode ser atribuída à robustez do indicador ConnorsRSI, outro componente importante é que ele Só negocia ações que são membros do SampP 500. Como a maioria das pessoas sabe, os constituintes do SampP 500 são algumas das maiores empresas americanas negociadas publicamente, e cobrem uma ampla gama de indústrias e setores de mercado. Você pode encontrar uma visão geral de alto nível dos critérios de seleção do SampP 500, bem como links para informações mais detalhadas aqui. O que é notável é que existem critérios, além da capitalização de mercado. Quando você troca ações SampP 500, você está aproveitando o fato de que outra pessoa tem essencialmente pré-rastreado o mercado e desde que você com um universo diversificado e gerenciável de alta qualidade de ações para trabalhar. Lta href8221store. tradingmarkets / cursos / ações / the-sp-500-low-volatility-growth-portfolio. htmlutmsourceHomeArticleBanneramputmmediumOnsiteAdv8221gtltimg style8221margin: 0 0 0 20px8221 src8221tradingmarketswp-content / uploads / SPsite. jpg8221 / gtlt / agt Clique aqui para registrar-se gratuitamente Webinar com Larry Connors para aprender sobre a plataforma de dados mais abrangente para a negociação do SampP 500 já oferecido pela Connors Research. Estes estoques são geralmente muito líquido, ea maioria deles tem opções disponíveis. Eles também tendem a ser relativamente estáveis, tanto por causa do tamanho das empresas quanto pela quantidade de dinheiro institucional que investiu nelas. Obviamente, há exceções Worldcom, Enron e Lehman Brothers Primavera imediatamente à mente, mas em geral estas são as ações que as pessoas gostam de possuir. Outro indicador interessante: na última década, o estoque médio de SampP 500 superou o Índice SampP 500 Como pode ser isso? Bem, o Índice SampP 500 é um índice ponderado, de modo que as empresas com maiores capitalizações do mercado têm maior influência no valor Do índice. O gráfico abaixo compara o índice SampP 500 (SPX) com o ETP SampP 500 Igual Peso da Guggenheim (RSP), que começou a operar em abril de 2003. Observe que o índice não ponderado, RSP (mostrado em azul), superou o mais comum SPX (mostrada em vermelho) desde 2003. Mesmo desde o crash do final de 2008 e início de 2009, que levou os dois índices de volta para níveis semelhantes, RSP aproximadamente dobrou o desempenho da SPX. Esta observação não tira nada do SPX como um índice. A ponderação que é inerente ao índice é muito útil quando você quer que as flutuações no índice para ser representativo do desempenho global do mercado de ações dos EUA, ou mesmo da saúde geral da nossa economia. O fato de que uma versão não ponderada do índice supera sua contraparte ponderada simplesmente enfatiza a qualidade de todas as ações que compõem o índice, e não apenas as maiores. Chegando círculo completo, isso ajuda a explicar porque é importante não só ter uma estratégia sólida, mas também para escolher o melhor universo comercial possível para operar dentro Se você tem uma conta de 100.000 ou mais e gostaria de aprender a investir em SampP 500 com um equilíbrio otimizado de crescimento e segurança, clique aqui para assistir a um webinar ao vivo em nosso portfólio de crescimento de baixa volatilidade SampP 500. Sobre Matt Radtke Matt Radtke é pesquisador sênior da Connors Research. Sr. Radtke graduou magna cum laude da Michigan State University com um diploma em ciência da computação. Ele tem 25 anos de experiência em desenvolvimento de software em empresas grandes e pequenas, incluindo Hewlett-Packard e Bell Northern Research. O Sr. Radtke está ativamente negociando ações, ETFs e opções desde 2008. Nos últimos anos, ele se envolveu cada vez mais com a família de empresas do Grupo Connors, primeiro como estudante, depois como membro do Chairmans Club e finalmente como Um consultor, pesquisador e autor. Matt é co-autor de vários guias de estratégia quantificados, incluindo ETF Trading com Bandas Bollinger. Opções de negociação com ConnorsRSI. Trading ETFs com alavancagem com ConnorsRSI. E ETF Scale-In Trading. Artigos recentes sobre TradingMarketsA Simple Swing Trading Estratégia para o S038P 500 Swing trading é uma forma de aproveitar retracements do mercado para obter melhores entradas e negócios mais rentáveis. Neste artigo eu mostro um método simples para negociar o SampP 500 usando um sistema de troca do balanço. Eu olho para a rentabilidade histórica da estratégia e eu também uso um teste de entrada aleatória para ver como robusto o sistema de entrada é. O que é Swing Trading Swing negociação é bastante simples. É uma maneira de usar o mercado normal retracements para entrar entrar comércios. A maneira que eu particularmente gosto de usar swing trading é combiná-lo com a tendência geral do mercado A imagem à esquerda é um bom exemplo de como eu quero usar swing trading. Eu destaquei os potenciais pontos de entrada usando setas verdes. Neste exemplo, o sentido de longo prazo do mercado é para cima. Portanto, só vou negociar nesta direção. Feito bem, swing trading nos permite maximizar o nosso potencial de ganho, minimizando o nosso risco potencial. Podemos entrar em negociações que têm rácios de recompensa / risco favoráveis e aumentar as nossas chances de permanecer rentável a longo prazo. Como todas as negociações swing swing negociação tem desvantagens. Durante os mercados fortemente tendência, os comerciantes do balanço podem faltar boas oportunidades de troca se o preço não retrace. A Estratégia de Negociação do Swing Simples Esta estratégia tem três partes principais: Um filtro de direção Um sistema de saída Um gatilho de entrada Para esta estratégia eu uso Canais de Desvio Padrão para identificar a tendência dominante. Eu acho que esses canais são uma excelente maneira de identificar a direção do mercado. A estratégia é longa apenas e se os canais estão apontando para cima vou entrar em um comércio. A estratégia de saída que estou usando é Bollinger Bandas. Bandas Bollinger expandir durante a volatilidade do mercado e contrato durante os tempos de silêncio. O gatilho de entrada é um padrão de Candlestick japonês. Na verdade eu uso um padrão muito simples. Eu espero pelo preço para fechar abaixo do canal de desvio padrão mais baixo e, em seguida, olhar para uma vela de baixa. A vela bearish deve ter um corpo uma porcentagem mínima da altura da vela. Trading Backtest Resultados Este backtest trading foi realizado usando um Tradinformed Backtest Modelo. Eles são uma ótima maneira de testar suas próprias estratégias e realmente melhorar suas habilidades de negociação. Eu testei essa estratégia no índice SampP 500 no cronograma diário. Eu usei dados de 1990 a 2016. Para os resultados abaixo eu tinha um stop-loss calculado em 3 vezes o ATR. Eu definir o Bollinger Band multiplicador para 1,5 desvios padrão. Os canais de desvio padrão foram calculados com base em 200 dias e foram compensados por 0,5 desvio padrão. O corpo do gatilho de entrada do castiçal deve ser pelo menos 65 da altura total da vela (entre o alto e o baixo). Conclusões Os resultados originais mostraram que esta estratégia de negociação swing foi rentável durante um longo período de tempo no índice SampP 500. Ele tem uma porcentagem relativamente alta de vencedores e tem uma redução relativamente baixa. A comparação dos resultados originais com o teste de entrada aleatória demonstrou que o gatilho de entrada funciona melhor do que a entrada aleatória neste teste. Ele também mostra que o filtro e sistema de saída pode ser rentável a longo prazo sem depender totalmente do gatilho de entrada. Recursos adicionais Se você estiver interessado em explorar mais sobre swing trading eu realmente gostei de ler Swing Trading For Dummies de Omar Bassal. É uma boa introdução ao assunto. Eu sou um fã da série For Dummies, neste caso, há um bom uso do humor eo material é claramente apresentado. O autor inclui um monte de informações e idéias de negociação. Outra boa maneira de melhorar a sua negociação swing é usar Fibonacci Retracements. No meu artigo sobre Calcular Fibonacci Retracements automaticamente eu mostrar meu método para colocar Fibonacci Retracements níveis em uma planilha do Excel. Pode ser mais fácil entender uma estratégia observando. Confira o vídeo de mim demonstrando a estratégia e a planilha de backtest. Compartilhe isso:
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